歷年全球風電建造成本構成及LCOE 來源：IRENA，中泰證券研究所

12月21日，國務院新聞辦公室舉行新聞發(fā)布會，正式發(fā)布《新時代的中國能源發(fā)展》白皮書。白皮書全面闡述了新時代新階段中國能源安全發(fā)展戰(zhàn)略的主要政策和重大舉措，提出大力推進低碳能源替代高碳能源、可再生能源替代化石能源等內容。

白皮書明確，將面向重大共性關鍵技術，部署開展新能源汽車、智能電網技術與裝備、可再生能源與氫能技術等方面的研究。此外，還將加速發(fā)展綠氫制取、儲運和應用等氫能產業(yè)鏈技術裝備，促進氫能燃料電池技術鏈、氫燃料電池汽車產業(yè)鏈發(fā)展等。

新能源板塊表現強勁

21日，新能源相關多個板塊上漲。Wind數據顯示，截至收盤，兩市股指全天震蕩走升。在龍頭股引領下，創(chuàng)業(yè)板勁升超3%。寧德時代漲超12%創(chuàng)新高，市值突破7500億元并首次躋身A股前十。與此同時，新能源汽車龍頭比亞迪以漲停收盤，再度逼近前期歷史高點，公司總市值突破5000億元，今年以來累計漲幅超過300%。

概念指數方面，鋰礦、動力電池指數分漲5.7%、5.6%，比亞迪、中礦資源、永興材料漲停。億緯鋰能漲超6%。光伏屋頂指數漲5.62%，隆基股份漲停并創(chuàng)新高。通威股份漲超6%。主題行業(yè)中，電工電網、汽車指數均漲超5%。江鈴汽車、東風汽車漲停，長城汽車漲7.7%。

回顧2020年，電力設備與新能源板塊經歷了“波瀾壯闊”的一年，光伏需求從停滯到爆發(fā)，風電迎來退坡前的沖刺階段。東方證券分析指出，2020年上半年，電力設備與新能源板塊整體漲幅和滬深300接近，節(jié)奏有所差異，下半年全面跑贏；電力設備指數年初至今上漲34.21%，漲幅在30個行業(yè)中居第2名。從二級子行業(yè)來看，不同板塊分化明顯，其中光伏和工控板塊表現優(yōu)異，分別上漲113%和111%，新能源汽車上漲45%，風電上漲28%；核電上漲4%。

與此同時，新能源汽車從過去的政策驅動逐步轉化為消費驅動，隨著近年來鋰電池相關技術不斷突破，新能源汽車滲透率也在不斷提升。國元證券分析預計，在全球銷量共振基礎上，2021年新能源汽車有望開啟一輪快速滲透的成長周期。

銀河證券認為，動力電池有望在未來5年內迎來4倍的產值提升空間，6000億元產值可期。具體而言，基于需求端特斯拉、國內造車新勢力、海外傳統(tǒng)車企共同發(fā)力，預計2021年全球新能源汽車銷量有望達到431萬輛，同比增長40.4%。展望2025年，預計全球新能源汽車銷量有望達到1330萬輛，對應動力電池系統(tǒng)產值有望超過6000億元。

“十四五”加快清潔能源開發(fā)利用

中央經濟工作會議將“做好碳達峰、碳中和工作”列為2021年要抓好的重點任務之一，明確提出我國二氧化碳排放力爭2030年前達到峰值，力爭2060年前實現碳中和。要抓緊制定2030年前碳排放達峰行動方案，支持有條件的地方率先達峰。

“這為我們構建一個清潔低碳、安全高效的能源體系提出了一個明確的時間表?！眹夷茉淳志珠L章建華在國新辦發(fā)布會上表示，“十四五”期間將進一步創(chuàng)新發(fā)展方式，加快清潔能源開發(fā)利用。非化石能源消費比重2030年要達到25%左右，意味著接下來能源增量70%以上以非化石能源為主。

按照我國在氣候雄心峰會上透露出的目標，到2030年，風電、太陽能發(fā)電總裝機容量將達到12億千瓦以上。

“到2020年底風電、太陽能發(fā)電總裝機預計達到4.6億千瓦，以后每年的增量還是很大?！闭陆ㄈA稱。據此測算，未來十年，風電、光伏每年的平均新增裝機將不低于7400萬千瓦。業(yè)內的預估更為樂觀。中國光伏行業(yè)協會表示，“十四五”國內年均光伏新增裝機規(guī)模一般預計是7000萬千瓦，樂觀預計是9000萬千瓦。

如此大規(guī)模的增量，消納將是巨大挑戰(zhàn)。“‘十四五’新能源發(fā)展面臨消納和接入兩個問題并存?！眹夷茉淳址ㄖ坪腕w制改革司司長朱明認為，要解決消納問題，一方面要加快構建適應高比例可再生能源發(fā)展的新型電力系統(tǒng)。另一方面，切實完善和落實可再生能源電力消納的保障機制。

銀河證券方面分析認為，近年來，我國減少碳排放的工作取得積極進展。預計2021年，新能源行業(yè)整體的回暖態(tài)勢有望延續(xù)。記者 高偉 王璐